Les meilleurs ETF S&P 500 d'Europe en 2025 (et comment investir)

Le S&P 500 est l'indice boursier le plus reconnu au monde. Il vous permet de vous exposer aux 500 plus grandes entreprises américaines, offrant une diversification et un potentiel de croissance à long terme.

Pour les investisseurs européens, vous ne pouvez investir que dans des ETF S&P 500 basés en Europe (expliqués ci-dessous), qui constituent un moyen simple et rentable d'accéder à l'indice. Mais avec plusieurs ETF disponibles, lequel est le meilleur ?

Dans cet article, nous allons explorer les meilleurs ETF S&P 500 disponibles en Europe, comparer leurs frais et leurs performances, et vous guider étape par étape pour investir.

Les meilleurs ETF S&P 500 d'Europe

Nous avons sélectionné les ETF suivants en fonction de leur liquidité, de leurs frais, de leur taille, de leur méthode de réplication et de l'utilisation des revenus. Nous nous organiserons en deux tables :

Tableau 1 :

Tableau 2 :

^{Chaque ETF possède des tickers différents. Nous avons décidé de choisir l'une d'entre elles et de l'analyser pour des raisons de simplicité. Néanmoins, nous vous encourageons à vous rendre sur justetf.com, à rechercher chaque ETF à l'aide du code ISIN, à le sélectionner et à rechercher l'onglet « Bourse ». Tous les tickers y seront présentés.}

Toutes Les ETF présentés sont conformes aux normes UCITS. Qu'est-ce que cela signifie ?

Les ETF conformes aux normes UCITS respectent les réglementations relatives aux organismes de placement collectif en valeurs mobilières (OPCVM), un ensemble de normes relatives aux fonds d'investissement de l'Union européenne (UE). Ces réglementations visent à protéger les investisseurs et à garantir la transparence des fonds, rendant ainsi les ETF UCITS plus sûrs et plus accessibles pour les investisseurs particuliers européens.

Les ETF UCITS domiciliés en Irlande ou au Luxembourg bénéficient souvent de taux de retenue à la source réduits sur les dividendes provenant d'actions américaines (15 % contre 30 % pour les ETF domiciliés aux États-Unis).

De plus, si vous essayez d'acheter un ETF domicilié aux États-Unis (comme VOO ou SPY), les courtiers européens vont bloc votre achat en raison de la réglementation MiFID II (vous ne pouvez pas y investir).

Comment se comparent leurs performances ?

Comme vous pouvez le constater, ils présentent un comportement similaire, ce qui signifie qu'ils suivent tous correctement les mouvements du S&P 500 (en termes techniques, cela signifie qu'ils ont une faible « erreur de suivi »). Veuillez noter que le rendement sur 1 an indiqué est rendement total (y compris les dividendes) :

Quelle méthodologie avez-vous utilisée pour sélectionner les ETF ?

1. Taille

La taille globale du fonds doit également être prise en compte. La taille d'un ETF peut avoir une incidence sur la probabilité de liquidation du fonds. Les petits fonds (d'une taille inférieure à 100 millions d'euros) courent généralement un risque de liquidation plus élevé que les grands fonds. Dans ce cas, le fonds vendra tous ses titres, réglera ses obligations et distribuera le reste aux détenteurs du fonds.

Dans notre cas, ce problème n'existe pas. Le SPDR S&P 500 UCITS ETF est l'ETF le plus petit (Acc), qui gère plus de 6 milliards d'euros.

2. Redevances (TER)

Les gestionnaires d'actifs tels que BlackRock (iShares), Vanguard et State Street Global Advisors facturent petite cotisation annuelle à partir des actifs du fonds. Des frais moins élevés se traduiront par une baisse des coûts pour vous et, par conséquent, par un meilleur rendement de nos investissements.

Nous avons sélectionné ceux qui présentent les coûts les plus bas : 0,03 % et 0,07 %. Par exemple, un investissement de 100€ n'entraînerait qu'un coût annuel de 0,03€ ou 0,07€, selon l'ETF que vous devez utiliser.

3. Méthode de réplication

Les ETF peuvent suivre le S&P 500 de deux manières :

• ‍Réplication physique: Cela signifie que l'ETF essaiera d'acheter les actifs sous-jacents de l'indice.‍
• Réplication synthétique : cela signifie que l'ETF utilise des dérivés financiers pour reproduire la performance de l'indice.
  

Les sociétés sous-jacentes du S&P 500 sont très liquides et, par conséquent, la réplication physique est préférée car elle n'entraîne aucun coût ou risque supplémentaire lié aux produits dérivés. Tous les ETF suggèrent d'avoir une réplication physique.

4. Utilisation des revenus

Outre la structure de leurs produits, les ETF se distinguent également dans les termes suivants :‍

• ‍Accumulation d'ETF où l'ETF réinvestit les dividendes qu'il reçoit des sociétés incluses dans l'indice qui décident d'effectuer cette distribution. Cela entraînera un prix plus élevé pour l'ETF par rapport à un ETF à distribution identique et, dans certains pays, c'est avantageux sur le plan fiscal car les dividendes étant conservés dans l'ETF, vous n'êtes pas obligé de déclarer ce montant.‍
• Distribution d'ETF vous donne de façon régulière (généralement trimestrielle) les dividendes que les entreprises distribuent. Vous recevrez donc ce montant directement sur votre compte de courtage. Ici, vous devrez déclarer les dividendes perçus.

Lequel est le meilleur ? Il n'y a pas de « bonne » réponse. Tout dépend de vos préférences. Envisagez-vous de retirer votre investissement dans un horizon de 20 ans ? Peut-être un ETF cumulatif fait un meilleur travail. Vous souhaitez gagner un revenu régulier ? Eh bien, dans ce cas, un ETF distributif sera le choix le plus approprié.‍

‍Notre suggestion concernant l'ETF S&P 500 inclut les deux options.

5. couverture

Les ETF peuvent utiliser des produits financiers dérivés pour se protéger contre les fluctuations des devises. Cela entraîne des frais supplémentaires, mais peut vous protéger contre les fortes fluctuations de change. Nos quatre principaux ETF sont tous « non couverts », car nous pensons qu'à long terme, les fluctuations des taux de change se compensent au fil du temps.

Quel courtier ETF choisir ?

Après avoir sélectionné l'un des ETF ci-dessus, vous devez trouver un courtier dans lequel vous pourrez investir ! Pour ce faire, nous avons fait le résumé suivant :

• ‍Interactive Brokers: Meilleur courtier au classement général‍
• Freedom 24: Idéal pour une variété d'ETF mondiaux‍
• DEGIRO: Idéal pour le trading d'ETF à faible coût‍
• XTB: Idéal pour les ETF sans commission qui investissent dans certains pays européens‍
• Lightyear: Meilleur courtier à bas prix émergent en Europe

Voici un tableau récapitulatif des frais, du dépôt minimum et des régulateurs de chaque courtier dans le même ordre :

Comment investir dans un ETF S&P 500 (étape par étape)

Si vous avez trouvé un courtier en ligne qui répond à vos besoins, si vous avez réussi à ouvrir un compte d'investissement et effectué le dépôt initial, vous êtes prêt à acheter l'un des ETF reproduisant le S&P 500 ! Tout ce que vous avez à faire est de trouver l'ETF auprès du courtier que vous avez choisi et de passer un ordre d'achat.

Pour cet exemple, nous allons montrer comment investir dans ETF iShares Core S&P 500 UCITS (CSPX) chez le courtier DEGIRO.

• Recherchez « CSPX » dans la barre de recherche de DEGIRO :

• Cliquez sur « B » (acheter): Une nouvelle fenêtre apparaîtra sur le côté droit de votre écran avec toutes les informations que vous devez remplir : le type d'ordre (cours limite dans ce cas) et le nombre d'actions que vous souhaitez acheter.

• Cliquez sur « Passer la commande »: Tous les détails apparaîtront (y compris les coûts), et vous êtes prêt à négocier en sélectionnant « confirmer » :

Vérifiez tous les coûts liés aux ETF sur DEGIRO ici.

Résumé de la vidéo

Conclusion

Les ETF conformes aux normes UCITS offrent une protection réglementaire, des avantages fiscaux et une accessibilité grâce à Courtiers européens.

Lors de la sélection du meilleur ETF S&P 500, les principaux facteurs incluent les frais (TER), la taille du fonds, la méthode de réplication et la distribution des revenus (cumul ou distribution). Notre sélection d'ETF propose de faibles coûts, une liquidité élevée et de solides antécédents.

Pour investir, choisissez un courtier fiable (tel qu'Interactive Brokers, DEGIRO ou XTB), ouvrez un compte, déposez des fonds et achetez l'ETF de votre choix.

En investissant sur le long terme, en évitant les ETF à frais élevés et en choisissant la structure de fonds adaptée à vos besoins, vous pouvez maximiser les rendements et créer un patrimoine de manière efficace grâce à la puissance du S&P 500.